Ali | Temettü (Dividend)

#TUPRS MI, EV Mİ? 2023 Ocak ayında 1.000.000 TL’si olan iki yatırımcı düşünelim. İkisi de aynı parayla yola çıkıyor ancak farklı yatırım tercihleri yapıyor. Birinci yatırımcı 1 milyon TL ile Tüpraş (#TUPRS) hissesi alıyor. İkinci yatırımcı ise 1 milyon TL ile ev satın alıyor. Peki yaklaşık 4 yıl sonra, Kasım 2026’da bu iki yatırımcının serveti ne durumda? 1. YATIRIMCI: TUPRAŞ Ocak 2023’te yaklaşık 591,40 TL fiyatla 1 milyon TL’lik Tüpraş hissesi alıyor. İlk etapta yaklaşık 1.690 lot sahibi oluyor. Nisan 2023’te gerçekleşen %600 bedelsiz sermaye artırımıyla lot sayısı 11.830’a yükseliyor. Ancak yatırımcımız burada durmuyor. 2023-2026 yılları arasında aldığı temettüleri harcamak yerine yeniden Tüpraş hissesi almak için kullanıyor. Böylece her temettü ödemesinde lot sayısını artırıyor. Kasım 2026 itibarıyla yaklaşık 16.618 lota ulaşıyor. Hisse fiyatını 337,50 TL kabul ettiğimizde: • Hisse portföyü: 5.608.575 TL • Kalan temettü nakdi: 1.033 TL Toplam servet: 5.609.608 TL 2. YATIRIMCI: EV Aynı tarihte 1 milyon TL ile bir ev satın alıyor. Evi kiraya vererek düzenli gelir elde ediyor. Kira gelirlerini harcamıyor, biriktiriyor. Türkiye genelindeki konut fiyat endeksini esas aldığımızda evin tahmini değeri yaklaşık 3.240.000 TL seviyesine ulaşıyor. 2023-2026 döneminde biriktirdiği kira gelirleri ise yaklaşık 519.800 TL oluyor. Böylece: • Evin değeri: 3.240.119 TL • Biriktirilen kira: 519.800 TL Toplam servet: 3.759.919 TL PEKİ SONUÇ NE? Ocak 2023’te aynı sermayeyle yola çıkan iki yatırımcının Kasım 2026’daki tahmini servetleri: TUPRS: 5.609.608 TL EV: 3.759.919 TL Aradaki fark yaklaşık 1.850.000 TL! Bu senaryoda Tüpraş yatırımcısı öne geçiyor. Burada dikkat çekmek istediğim asıl nokta sadece hisse fiyatının yükselmesi değil. Temettülerin harcanmayıp yeniden yatırıma yönlendirilmesiyle lot sayısının artması ve zaman içerisinde bileşik büyümenin devreye girmesi. Bir tarafta kira geliri üreten bir ev, diğer tarafta temettü ödeyen ve yeniden yatırımla büyüyen bir şirket ortaklığı var. Elbette bu karşılaştırma geçmiş dönem verileri ve varsayımlara dayalı örnek bir senaryodur. Vergiler, işlem masrafları, evin bakım giderleri ve diğer maliyetler dahil değildir. Gelecekte aynı performansın tekrarlanacağı anlamına gelmez. Unutmayın: Önemli olan yalnızca bir varlığa sahip olmak değil, o varlığın zaman içerisinde sizin için ne kadar yeni varlık üretebildiğidir. Zaman, doğru stratejinin en büyük ortağıdır. #tuprs #borsa

SİGARA PARASINA #ASELS YATIRIMI Her gün iki paket sigara içmek yerine, aynı parayı ASELSAN hissesi almak için kullansaydık bugün nasıl bir portföyümüz olurdu? Biraz geçmişe gidelim. Ocak 2023’te başlayalım ve Kasım 2026’ya kadar uzanan bir yatırım yolculuğu oluşturalım. Bu kez sabit bir yatırım tutarımız yok. Sigara fiyatları arttıkça yatıracağımız para da artıyor. Gelin, tüketmek yerine yatırım yapmayı tercih etseydik neler biriktirebilirdik, birlikte inceleyelim. 1. YATIRIM STRATEJİMİZ Öncelikle senaryomuzun kurallarını belirleyelim: • Sigara markamız: Parliament Night Blue • Günlük tüketim varsayımı: 2 paket • Her gün sigara için ayıracağımız parayı biriktiriyoruz. • Her ayın son işlem gününde biriken parayla #ASELSAN alıyoruz. • Temettüleri harcamıyor, yeniden yatırıma yönlendiriyoruz. • Küsuratlı lot alamadığımız için kalan nakdi sonraki aya aktarıyoruz. 2. SİGARA FİYATLARI NASIL DEĞİŞTİ? Ocak 2023’te Parliament Night Blue’nun fiyatı yaklaşık 38 TL seviyesindeydi. Sonraki yıllarda fiyatlar şöyle değişti: • Ocak 2023: 38 TL • Haziran 2023: 42 TL • Ağustos 2024: 75 TL • Ocak 2025: 87 TL • Temmuz 2025: 92 TL • Kasım 2026: 130 TL Böylece günlük iki paket sigara harcaması 76 TL’den 260 TL’ye yükseldi. Biz de artan bu harcamayı tüketmek yerine yatırıma dönüştürdük. 3. BİRİKTİRDİĞİMİZ PARAYLA #ASELS ALDIK Her ayın sonunda biriktirdiğimiz parayla #ASELS hissesi aldığımızı varsayıyoruz. Burada önemli bir ayrıntı var: ASELSAN, 25 Ağustos 2023 tarihinde %100 bedelsiz sermaye artırımı gerçekleştirdi. Bu işlemle elimizdeki lot sayısı iki katına çıktı. Hesaplamamızda bedelsiz sermaye artırımını da dikkate alıyoruz. 4. SADECE LOT BİRİKTİRMEDİK, TEMETTÜLERİ DE YENİDEN YATIRDIK ASELSAN’ın 2023, 2024 ve 2025 yıllarında dağıttığı temettüleri de hesaplamaya dahil ediyoruz. Temettüleri harcamak yerine yeniden ASELSAN hissesi almak için kullanıyoruz. Böylece portföyümüz iki şekilde büyüyor: • Her ay düzenli olarak yaptığımız yeni yatırımlar. • Şirketin ortaklarına dağıttığı kâr paylarıyla aldığımız ilave lotlar. İşte uzun vadeli yatırımın kartopu etkisi tam olarak burada ortaya çıkıyor. 5. HİSSE FİYATINDAKİ DEĞİŞİM Bu süreçte ASELSAN’ın hisse fiyatındaki değişim de oldukça dikkat çekici: • Ocak 2023: 56,80 TL • Aralık 2023: 44,98 TL • Aralık 2024: 72,50 TL • Aralık 2025: 231,70 TL • Ekim 2026: 347 TL Gördüğünüz gibi her ay aynı fiyattan alım yapmadık. Bazen daha yüksek, bazen daha düşük fiyatlardan lot biriktirdik. Düzenli yatırımın avantajı da burada: Piyasada en doğru zamanı bulmaya çalışmak yerine alımları zamana yaymak. 6. PEKİ, BUGÜN KAÇ LOTUMUZ VE NE KADARLIK PORTFÖYÜMÜZ OLURDU? Ocak 2023’te başladığımız bu yolculuğun sonunda ortaya çıkan tablo oldukça dikkat çekici: Toplam biriktirilen ASELSAN lotu: 2.398 adet Toplam yatırım tutarı: 217.412 TL Hisse portföy değeri: 795.536,50 TL Kalan nakit: 2.174,82 TL Toplam portföy büyüklüğü: 797.711,32 TL Yani her gün iki paket sigara parasını yatırıma ayırdığımız bu varsayımsal senaryoda, yaklaşık 2.398 lot ASELSAN biriktirmiş olacaktık. Üstelik yalnızca hisse fiyatındaki değişimden değil, yeniden yatırıma yönlendirdiğimiz temettülerden de faydalanmış olacaktık. 7. BU PROJENİN ANLATMAK İSTEDİĞİ Burada mesele yalnızca ASELSAN’ın yükselmesi değil. Mesele, her gün tüketilip biten küçük bir harcamanın düzenli birikimle şirket ortaklığına dönüştürülebilmesi. Bir tarafta her gün tüketilen para, diğer tarafta geleceğe bırakılan bir yatırım var. Elbette bu çalışma geçmiş dönem verilerine dayalı varsayımsal bir yatırım senaryosudur. Sigara fiyatları, hisse fiyatları, işlem maliyetleri ve temettü vergileri sonucu etkileyebilir. Geçmiş performans gelecekteki getiriyi garanti etmez. UNUTMAYIN: Zaman, doğru stratejinin en büyük ortağıdır. #ASELS #Borsa #UzunVadeliYatırım

EV VE ARABA İÇİN BASİT YATIRIM PLANI 1. Her ay 1 gram altın al. 2. Her ay 25 gram gümüş al. 3. Katıldığın her halka arzdan 1.000 TL'lik alım yap. 4. Her ay 5.000 TL'lik yatırım fonu al. 5. Her ay Amerika borsalarından 100$'lık hisse al. 6. Her ay Avrupa borsalarından 100€'luk hisse al. 7. Her ay 1.000 TL'lik kripto varlık al. Burada yer alan bilgi, yorum ve paylaşımlar yatırım tavsiyesi degildir. #100tlpara #borsa

SADECE #ALV (Allianz) BİRİKTİREREK EMEKLİ OLMA SENARYOSU Her ay 20.000 TL ile sadece #ALV (Allianz) aldığınızı ve gelen temettüleri tekrar hisseye yatırdığınızı düşünün. Aylık ortalama: 1 lot (örnek senaryo) 10 yıl sonra (temettüler yeniden yatırılsa) → Yaklaşık 150+ lot ALV %4 temettü verimi varsayımıyla Aylık pasif gelir: ≈ yıllık temettünün 1/12'si 15 yıl sonra (temettüler yeniden yatırılsa) → Yaklaşık 240+ lot ALV Aylık pasif gelir: ≈ yıllık temettünün 1/12'si Temettünün sırrı: "Kaliteli şirketlere ortak olup sabırla bekleyenler, zamanın bileşik gücünden faydalanır." Bu çalışma varsayımsal olup yatırım tavsiyesi değildir. #borsa #Avrupa

SADECE #TUPRS BİRİKTİREREK EMEKLİ OLMA SENARYOSU Her ay 15.000 TL ile sadece #TUPRS aldığınızı ve gelen temettüleri tekrar hisseye yatırdığınızı düşünün. Aylık ortalama: 45 lot 10 yıl sonra (temettüler yeniden yatırılsa) → Yaklaşık 6.700+ lot TUPRS %10 temettü verimi varsayımıyla Yıllık temettü: ≈ 1.005.000 TL Aylık pasif gelir: ≈ 83.750 TL 15 yıl sonra (temettüler yeniden yatırılsa) → Yaklaşık 12.000+ lot TUPRS Yıllık temettü: ≈ 1.800.000 TL Aylık pasif gelir: ≈ 150.000 TL Temettünün sırrı: “Sabreden, biriktiren ve yeniden yatırım yapan, zamanın gücünü kendi lehine çevirir.” Bu çalışma varsayımsal olup yatırım tavsiyesi değildir.

#ONCSM 250 TL'nin üzerine çıktı. Günde 100 TL yatırım yaptığım portföyde topladığım tek hisse olduğu için, fiyatın yeniden 250 TL'nin altına gelmesini isterim. Aksi halde 5 günde biriktirdiğim parayla artık 2 lot bile alamıyorum.

SADECE #FROTO BİRİKTİREREK EMEKLİ OLMA SENARYOSU Her ay 15.000 TL ile sadece #FROTO aldığınızı ve gelen temettüleri tekrar hisseye yatırdığınızı düşünün. Aylık ortalama: 185 lot 10 yıl sonra (temettüler yeniden yatırılsa) → Yaklaşık 27.500+ lot FROTO %10 temettü verimi varsayımıyla Yıllık temettü: ≈ 2.220.000 TL Aylık pasif gelir: ≈ 185.000 TL 15 yıl sonra (temettüler yeniden yatırılsa) → Yaklaşık 46.000+ lot FROTO Yıllık temettü: ≈ 3.720.000 TL Aylık pasif gelir: ≈ 310.000 TL Temettünün sırrı: “Sabreden, biriktiren ve yeniden yatırım yapan zamanı kendi lehine çevirir.” Bu çalışma varsayımsal olup yatırım tavsiyesi değildir.

Bugün sıfırdan bir ehliyet almak isteseniz; kurs, sınavlar, harçlar ve kart ücreti derken maliyet 50.000 TL’ye ulaşıyor. Bu miktar, bir ehliyet için gerçekten çok fazla.

SADECE #TOASO BİRİKTİREREK EMEKLİ OLMA SENARYOSU Her ay 15.000 TL ile sadece #TOASO aldığınızı ve gelen temettüleri tekrar hisseye yatırdığınızı düşünün. Aylık ortalama: 45 lot 10 yıl sonra (temettüler yeniden yatırılsa) → Yaklaşık 6.700+ lot TOASO %10 temettü verimi varsayımıyla Yıllık temettü: ≈ 335.000 TL Aylık pasif gelir: ≈ 27.900 TL 15 yıl sonra (temettüler yeniden yatırılsa) → Yaklaşık 11.200+ lot TOASO Yıllık temettü: ≈ 560.000 TL Aylık pasif gelir: ≈ 46.700 TL Temettünün sırrı: "Sabreden, biriktiren ve yeniden yatırım yapan zamanı kendi lehine çevirir." Bu çalışma varsayımsal olup yatırım tavsiyesi değildir.#borsa