Jasper Oelers | De Lange Termijn 💡

Mijn strategie? Vroeg instappen in de grote megatrends. En niet in paniek raken als het een paar jaar tegenzit. Dat is het moeilijke deel. Zo beleg ik sinds 2019. 🛰️ 𝗦𝗽𝗮𝗰𝗲 E𝗰𝗼𝗻𝗼𝗺𝘆 ASTS houd ik sinds 2021 vast. Door een lange lijdensweg heen, maar mijn meest succesvolle belegging tot dusver. Ook Rocket Lab en Firefly zitten in mijn mandje. 🤖 𝗔𝗜 & R𝗼𝗯𝗼𝘁𝗶𝗰𝘀 Ik ben geroteerd van software naar AI en robotics: Amundi Memory Chips (DRUP), Nebius en Ouster. De vraag naar rekenkracht en geheugen is gigantisch. En dat is pas het begin. 🔗 𝗙𝘂𝘁𝘂𝗿𝗲 𝗼𝗳 𝗙𝗶𝗻𝗮𝗻𝗰𝗲 Vooral Ethereum. Sinds 2020 mijn grootste overtuiging. Finance gaat richting blockchain: stablecoins, tokenisatie, betalingen. 🔭 𝗙𝗿𝗼𝗻𝘁𝗶𝗲𝗿 Beleggen als een durfinvesteerder via een mandje ambitieuze, groeiende bedrijven. Aandelen waarin ik minimaal 5x in vijf jaar zie. Veel te winnen, maar ook een reële kans op falen. --- ⠀ Meer over mijn portfolio en keuzes lees je op delangetermijn.nl. En elke donderdag in onze wekelijkse aflevering, op YouTube en in je favoriete podcastapp.

Box 3-plannen lijken met één jaar te worden uitgesteld, aldus één van de conclusies van de gesprekken vandaag, aldus het AD. ad.nl/politiek/top-kabinet-i…

Wederom een mooie stap in de technische validatie van AST SpaceMobile. $ASTS Samen met AT&T is het gelukt om een verbinding van het gewone netwerk over te zetten naar een satelliet, met een normale smartphone en zonder dat de verbinding wegvalt. Weer een stap dichter bij commerciële dienstverlening. En als belegger: stukje technisch risico verdwijnt uit de thesis. Wat mij betreft is ASTS sterk ondergewaardeerd op basis van de huidige risk/reward. Heb een volle positie na regelmatig bijkopen in de afgelopen weken.

Begin september was ik voorzichtig met Robinhood. $HOOD Het aandeel was in drie maanden +48% gestegen naar $122, en je betaalde 57x de winst. Het bedrijf zelf vond ik sterk, alleen de prijs was te hoog. Vrijdag sloot Robinhood op $84,99. Dat is -30% sinds die waarschuwing, en op ons dashboard schuift hij nu richting Aantrekkelijk. Het geld blijft wel binnenkomen: $15,7 miljard aan nettostortingen in het derde kwartaal. Tegelijk zakte de groei van +32% naar +12%, en de omzet uit crypto daalde -55%. Wat mij aanspreekt: Robinhood praat over tokenization én doet het ook, met Stock Tokens en een eigen blockchain. Gaat hij echt naar Aantrekkelijk, dan wordt het voor mij een serieuze kans in Future of Finance.

Oktober in space: AST SpaceMobile -30,4%, Firefly Aerospace -22,5% en Rocket Lab -21,5%. Ik houd ze alle drie aan. Alleen Viasat steeg, +9,4%. En die noemden we begin oktober op De Lange Termijn nog Kritisch.

Het nieuwe box 3-plan krijgt van de Raad van State een flinke tik. Het advies is om het wetsvoorstel in te trekken en per 2030 in één keer met een nieuw stelsel te komen. Ook de Belastingdienst was negatief, op alle vijf onderdelen die ze onderzocht. Het mooiste voorbeeld van waarom het niet klopt, zit bij crypto. - Heb je Ethereum of bitcoin zelf? Dan betaal je elk jaar over je papieren winst. - Zit dezelfde crypto in een fonds? Dan pas als je verkoopt. Zelfde belegging, twee regels. En dat is belachelijk. Volgt het kabinet het advies, dan blijft het huidige stelsel, met de tegenbewijsregeling, ook in 2028 en 2029 gewoon gelden. Op dit moment is het vooral veel onduidelijkheid. Toch vind ik het positief dat de Raad van State zo duidelijk laat zien hoe kansloos dit plan is. Dat geeft ons als beleggers een kans op een redelijk stelsel dat ook echt uitvoerbaar is. Hopelijk gooien ze dit plan snel in de prullebak en wordt gekeken naar een beter voorstel per 2030. De potentiële schade is te groot om dit te forceren. nu.nl/politiek/6414845/raad-…

Oktober kostte mijn portfolio -16,9%. Vooral Ethereum en AST SpaceMobile trokken het omlaag, en toch heb ik vrijdag nog bijgekocht. Dit jaar sta ik op -10,2%, sinds begin 2023 gemiddeld op +23,5% per jaar. Maar zo'n maand voel je wel. 🙃

Een pittige week voor tech. Van de 41 softwareaandelen op ons dashboard daalden er 37, met ServiceNow -34% en Twilio -22% als grootste klappen. Toch staan er nu 33 aandelen sterk én goedkoop op het dashboard, vijf meer dan vorige week. Voor mij is dat juist een signaal om de komende tijd stevig in AI te blijven alloceren. delangetermijn.nl/tech-krijg…

Nebius $NBIS zakte vrijdag -10,4%. Partijen die geld uitlenen aan AI-datacenters worden ineens een stuk voorzichtiger, en dat raakt de neoclouds als eerste. Toch blijft Nebius voor mij een bet op AI voor de lange termijn. Een Amsterdams bedrijf dat rekenkracht levert aan onder meer Microsoft en Meta, en zegt voor meer dan $40 miljard aan contracten voor de komende jaren te hebben. Het risico zit, zoals bij alle neoclouds, in de schulden. Nebius bouwt eigen datacenters, maar leent daar ook flink voor, onlangs nog tot $3,5 miljard bij Citi. Vrijdag heb ik bijgekocht, net als Rocket Lab, Firefly Aerospace en Ouster in mijn Frontier-mandje. Negatief sentiment rond AI zie ik eerder als kans.

Vrijdag kocht ik bij in mijn Amundi Global Memory Chips UCITS ETF (DRUP). Een paar uur later ging het in Amerika gewoon verder omlaag: Sandisk -13,5%, SK hynix -7,9% en Micron -5,3%. De aanleiding kwam dit keer van Intel $INTC. Betere cijfers dan verwacht, en toch -28,6% op één dag. Geheugen is inmiddels zó duur dat er minder computers verkocht worden, en dat drukt de vooruitzichten. Eigenlijk is dat de keerzijde van precies de reden waarom ik in geheugen zit. Het tekort is zo groot dat de kopers het nu ook gaan voelen. Ik denk nog steeds dat dat tekort langer duurt dan de markt nu denkt. Pas als de prijzen van geheugen een kwartaal lang dalen, stop ik met bijkopen.

Ouster $OUST sloot vrijdag op $29,74. Al de tweede keer deze maand dat hij onder de $30 duikt. Eind september schreven we op De Lange Termijn nog dat we instappen pas interessant vonden rond $30. Toen stond hij op $43,72, dus sindsdien is het -32%. Ouster zit in mijn Frontier-mandje als de ogen van de robot. Klein bedrijf, maakt nog verlies, en dat zie je aan de koers. Vrijdag heb ik dan ook bijgekocht, op $29,04.

Deze cijferweek staat Teladoc bovenaan ons dashboard. $TDOC +24% sinds de cijfers. Verder overduidelijk een donkerrode week voor aandelen in de megatrends. $NOW, $RDDT en $INTC (bijna) 30% lager sinds hun earnings deze week.

Reddit $RDDT -29%. Intel $INTC -29%. Roblox $RBLX -18%. Vier van de vijf grootste dalers op ons dashboard kwamen gisteravond met cijfers. De markt is keihard deze weken. Eén kwartaal dat tegenvalt, kost je zomaar een derde. Sowieso in de hele breedte (donker)rode cijfers. Behalve ondermeer de 'saaie' VanEck Dividend Leaders $TDIV die netjes een nieuwe ATH maakte vandaag. Rode dagen horen erbij. Geniet van het weekend. 👌

Ik kocht vandaag bij in de chippers ETF. 👇